疫情若不退,IT面板可能旺到明年Q1

原本业界担心笔记本及个人计算机屏幕等IT应用面板今年第2季以来一路走强,第4季可能就会开始逐步降温,如今看来这顾虑可能是多余的。因全球各地新冠肺炎疫情至今打死不退,来自在家上班及远程教学、线上娱乐等宅经济需求,对于IT产品市场仍提供稳健动能。

事实上,供给面和需求面两大因素,加上面板大厂对IT应用面板与TV电视面板的产能配置,也为整个TFT LCD液晶面板市况形成环环相扣的支撑,面板大厂友达光电、群创、彩晶今年第3季均已顺利转亏为盈。

韩厂退出、零件缺货,大尺寸面板供给受限

韩国两大面板厂陆续关闭部分TFT LCD面板厂、淡出或停止生产部分大尺寸LCD液晶面板,是今年影响面板厂供给端的最重要因素之一。尽管中国新开出的几条高时代LCD产线持续拉升投片量及稼功率,但来自政府的补贴政策逐步限缩并推动产业整合,也间接使得中国面板厂扩产计划放缓。

加上疫情带动的相关产品需求急速发布,又造成部分关键零部件供不应求,例如驱动IC。在韩厂减少大尺寸面板生产、中国扩产计划放缓、关键零部件IC供应吃紧情况下,整体大尺寸面板供给受控,为面板价格形成有利的支撑条件。

根据估计,三星计划关闭的7代线、8代线及苏州厂,合计占全球大尺寸TFT LCD面板产能比重约13%,LGD则将更多TFT LCD产能转到OLED面板生产,这部分也影响全球大尺寸LCD产能约10%左右。来自韩国两大面板厂产能减少,抵消了中国最近开出的新产能。

而中国面板大厂京东方整合熊猫后,京东方2020年全球市场占有率将达25%、2021年增至28%。全球面板产能更加集中也应有助于面板产业秩序趋于稳定。

疫情延续、宅经济及线上活动火爆,IT / TV需求有支撑

需求方面,疫情改变了消费形态和生活形态,在家工作和在家学习、远程教学、线上购物、线上娱乐、智能医疗需求瞬间大增,不论是人们自费购买,或是企业补贴、教育采购标案,都带动平板电脑、笔记本、个人计算机屏幕等IT产品需求增长。

其中又以笔记本因为具备可携便利性、功能强大,是这一波疫情创造需求最大受益电子产品之一。个人计算机屏幕虽然增长幅度不如笔记本,但估计全年出货量也将较去年小幅增长或挑战5%增幅。

原本企业认为,IT产品需求从2020年第2季以来就一路走强,在需求饱和之后,可能第4季就会开始趋缓。未料全球各地秋冬疫情一波未平一波又起,尤其欧美情况不见好转,厂商认为,这一波宅经济IT需求看来又有机会延续到明年第1季末。

NB面板价格看涨到明年3月;TV面板暂时易涨难跌

供给受控、需求推升,加上供应链问题、不同应用面板之产能相互排挤,为近期面板报价形成了环环相扣的有利环境。因为电视面板价格上调、IC供给吃紧,若IT面板价格不涨,面板厂商就不愿意安排更多产能来生产IT面板,造成IT面板供给吃紧情况延续。

市场预期,短期来看,笔记本面板价格有条件继续缓涨到2021年3月,Minitor面板价格最近也还有支撑,至于电视面板报价也有机会维持易涨难跌态势。实际情况就要持续观察疫情发展与供需变化。

发表评论