绘图芯片大厂英伟达（NVIDIA）日前发布2022年第四季财报及本季财报预测，双双优于市场预期，并认为AI（人工智能）正处于转折点，所有产业都将大幅采用，在AI芯片霸主登高一呼下，让这波AI热潮愈加火热。法人则看好，台系供应链伙伴有望搭上大客户的顺风车，包括芯片代工、封测、测试接口等企业都可受益。
AI聊天机器人ChatGPT爆红，引发市场热烈讨论，NVIDIA首席执行官黄仁勋在近次财报会议发布好消息，不仅预告本季营收将季增5~10%，更透露对AI市场发展的高度期待。他说，AI正处于转折点，生成式AI的多功能性和能力，让全球企业感受到开发和部署AI战略的急迫性，公司对2023年看法在过去60~90天出现相当大的变化。
英伟达在AI芯片市场呼风唤雨，拥有极高的主导权，为其生产AI芯片的台积电将是最大受益者，如A100芯片、H100芯片分别采用台积电7纳米、4纳米制程。业界消息也指出，受益NVIDIA、Apple、AMD的AI、数据中心等相关急单涌入，台积电5纳米稼功率第一季稼功率已见回升，并将逐步达到满负荷水准。
法人则预期，尽管目前台积电7纳米稼功率仍偏低，但5纳米稼功率达满负荷、占营收比重持续拉升，加上3纳米制程产品陆续展开出货，预期第一季营收有支撑，第二季营收季减幅有机会收敛到3~5%，优于公司1月说明会上的财报预测预期，全年达到增长目标无虞。
对于AI生态系来说，需要有高速运算处理器及高性能绘图芯片，这些都需依赖先进制程实现。同时，新款芯片制程及功能日益复杂，对于测试的技术要求越加严格，且测试时间将大幅拉长。举例来说，新款GPU的系统级测试（SLT）时间约10~20分钟，测试基座（IC Socket）用量则为10倍。
市场认为，AI芯片市场蓬勃发展，也有利后段封测供应链企业。盘点目前NVIDIA供应链，主要包括日月光投控及旗下硅品、测试厂京元电，另外探针卡、测试基座等测试接口企业如旺硅、颖崴均有卡位。
其中，颖崴科技聚焦高频高速、高端市场，在5G手机APU、Server、GPU、CPU等高复杂度产品线测试接口皆已布局。去年同轴测试座（Coaxial Socket） 占营收比重达到37%，今年在AI、HPC等趋势带动下，有机会提升到50%。
颖崴指出，今年高端测试相关需求依然稳健，有望抵消中低端如消费性电子产品需求下滑的影响，目标今年运营持平去年至小幅增长。法人则估，今年首季业绩有机会写下同期高，全年营收逐季温和向上，且因新厂加入贡献、探针自制率提升，毛利率也可保持稳定水准，力拼获利优于去年。
旺硅方面，公司旗下CPC（悬臂式探针卡）与驱动IC市况联动性高，今年需求相对保守，惟在高端测试需求撑腰下，VPC（垂直探针卡）有望持稳增长。法人估，今年公司营收将持平去年至低个位数增长，且受益MEMS（微机电）探针卡、新业务贡献拉升及LED产品组合改变，今年毛利率有机会较去年小增，带动获利挑战新高。
（首图来源：shutterstock）